[導讀]本篇為2014《高級會計實務(wù)》章節(jié)練習：該題針對“目標成本法”知識點進行考核。

　　A公司是一家專業(yè)生產(chǎn)移動硬盤的高科技企業(yè)，由于現(xiàn)在市場上大容量U盤熱銷，公司現(xiàn)在準備推出一種容量為50G的U盤。公司確定采用目標成本法，為此，需要確定競爭性價格，從而確定生產(chǎn)U盤的目標成本。

　　已知，生產(chǎn)新型大容量的U盤可以利用現(xiàn)有的生產(chǎn)設(shè)備，現(xiàn)有的生產(chǎn)設(shè)備生產(chǎn)能力利用率為60%，生產(chǎn)新型大容量的U盤后，生產(chǎn)設(shè)備生產(chǎn)能力利用率可以提高到85%，現(xiàn)有生產(chǎn)設(shè)備的年固定成本為1000萬元。

　　經(jīng)調(diào)查，確定競爭性價格確定為100元。

　　已知A公司權(quán)益乘數(shù)為2，股權(quán)資本成本為15%，負債平均利率為7%，公司所得稅率25%。A公司對于大容量U盤項目在加權(quán)平均資本成本的基礎(chǔ)上要求的額外利潤率為15%。

　　要求：

　�。�1）為確定目標成本，需要確定競爭性價格。簡述確定競爭性價格應(yīng)該考試的因素和具體方法。

　　（2）從成本管理角度，確定必要利潤需要考慮哪些因素？

　�。�3）不考慮其他因素，確定新型大容量的U盤的目標成本。

　　【正確答案】 （1）一般而言，競爭性價格的確定需要綜合考慮以下三個因素：

　�、倏山邮軆r格。是指顧客愿意為他們所要求的功能與特性支付的價格，企業(yè)應(yīng)根據(jù)顧客的價格承受能力來設(shè)計產(chǎn)品的功能、特性和審美，并以此調(diào)整產(chǎn)品的價格。

　　②競爭對手分析。是指分析競爭對手所提供的產(chǎn)品功能、特性、審美和價格，以及由此發(fā)生的成本和顧客的評價。

　�、勰繕耸袌龇蓊~。即估計怎樣的價格可以實現(xiàn)企業(yè)特定戰(zhàn)略之下的目標市場份額。

　　確定競爭性價格的具體方法主要有兩種：①市價比較法，即以已上市產(chǎn)品的市場價格為基礎(chǔ)，加上新產(chǎn)品增加或減少的功能或特性（特性包括質(zhì)量、外觀等）的市場價值；②目標份額法，即為預測在既定預期市場占有率目標下的市場售價。

　�。�2）從成本管理角度，企業(yè)在確定產(chǎn)品必要利潤并借此確定新產(chǎn)品目標成本時，除考慮投資者必要報酬率之外，還可能考慮以下兩種不同行為動機對目標成本測定的影響：①采用相對激進的方法確定成本目標（如提高必要利潤水平），人為“調(diào)低”目標成本，增強目標成本對產(chǎn)品設(shè)計過程的“硬預算”約束力，并輔以成本目標實現(xiàn)的“激勵”屬性，以最終實現(xiàn)目標利潤；②采用相對寬松的方法確定目標成本（如調(diào)低必要利潤水平），從而為產(chǎn)品設(shè)計提供相對較多的備選項，以提高產(chǎn)品設(shè)計的靈活性。

　　（3）由于權(quán)益乘數(shù)為2，因此，股東權(quán)益/總資產(chǎn)=1/2=50%，負債比重為50%。

　　必要利潤率=加權(quán)平均資本成本+額外利潤率=15%×50%+7%×（1-25%）×50%+15%=25.13%

　　由于現(xiàn)有的生產(chǎn)設(shè)備生產(chǎn)能力利用率為60%，生產(chǎn)新型大容量的U盤后，生產(chǎn)設(shè)備生產(chǎn)能力利用率可以提高到85%，在生產(chǎn)能力范圍以內(nèi)，因此，決策時不用考慮固定成本。

　　目標成本=100-100×25.13%=74.87（元）